GIPTA: Gıpta Ofis halka arzı
Gıpta Ofis, kırtasiye ürünleri üretimi, pazarlaması, dağıtımı, ithalatı ve ihracatı faaliyetlerinde bulunan bir şirket. Şirket üç ana pazarda faaliyet gösteriyor: kırtasiye, promosyon ve ambalaj. Ürünleri mamül, ticari ve diğer satışlar olarak üç ana kategoriye ayrılmakta. Yurtiçinde geleneksel kanal müşterileri, modern kanal müşterileri ve özel üretim satışları gibi üç farklı kanal kullanarak satış gerçekleştiriyor. 2022 yılında 626 firmaya satış gerçekleştirmiş. Ancak, ihracatta düşen bir trend gözleniyor.
Gıpta Ofis'in finansalları ne durumda?
Finansal anlamda şirketin varlıklarının %45'i özkaynaklarla, %55'i ise yabancı kaynaklarla finanse edilmiş. Şirketin satışları bir önceki yılın aynı dönemine göre %68 artış göstermiş, ancak net borç artışı %172 daha agresif bir seyir izlemiş. Öte yandan, şirket brüt karlılığını %178, esas faaliyet karlılığını ise %214 artırmış. Bu, şirketin kar marjlarında iyileşme olduğunu gösteriyor. Şirket dönem karında da %757 gibi dikkate değer bir artış kaydedilmiş.
Gıpta Ofis halka arz gelirini nasıl kullanacak?
Gıpta Ofis'in halka arzından net gelir elde edeceği miktar 643.165.720 TL. Hissedarlar ise 162.200.680 TL gelir elde edecek. Şirket bu gelirleri kapasite artırımı, Çatı GES yatırımı, ilave fabrika inşaatı, işletme sermayesi ve finansal borçların ödenmesi için kullanmayı planlıyor.
Yönetim Kurulu Başkanı Vecdet Fehmi Şendil 20 ayrı Avrupa ülkesi dahil olmak üzere Yunanistan, Bulgaristan, Hırvatistan, Sırbistan, Slovenya, İtalya, Azerbaycan, Gürcistan, İsrail, Kuveyt, Katar gibi ülkelere ihracat yaptıklarını; ABD'deki zincir marketlere Gıpta markasını ulaştırarak ihracatın gelirlerdeki payını artırma hedefinde olduklarını belirtmiş. Yönetim Kurulu Üyesi Cenk Pınar ise makine fabrikasına ilaveler yapılarak ihracat hedefine destek verileceğini, Avrupa, Ortadoğu ve Balkanlar'ı da çok fazla ziyaret ettiklerini paylaşmış.
Gıpta Ofis hissesi nasıl değerlendi?
Halka arz fiyatı 20,90 TL olarak belirlenmiş. Bu fiyatın tespitinde 1 adet pay değeri 26,79 TL olarak belirlenmiş ve bu değere %22 iskonto yapılmış. Pay dağıtımı bireysel yatırımcılara eşit dağıtım yöntemiyle gerçekleştirilmiş.
Değerleme raporuna göre, şirketin temel rasyoları incelendiğinde finansal olarak orta güçlü bir durumda olduğu ve borçlarıyla baş etmekte zorlandığı görülüyor. Ancak, şirketin pandemi nedeniyle olumsuz etkilenen bir sektörde faaliyet gösterdiği ve normalleşme süreciyle birlikte satışlarının hızla toparlanabileceği değerlendirmeleri var.
Gıpta Ofis'in hikayesi ve büyüme potansiyeli
Gıpta Ofis'in ana faaliyet alanı olan kırtasiye sektörü, son yıllarda indirim market zincirlerinin yaygınlaşması nedeniyle zorlu bir dönemden geçmiş. Ancak, şirket büyük metrekareli mağazalara yönelip ürün yelpazesini genişleterek ve okul, ofis, hediye ürünlerine odaklanarak satışlarını artırma potansiyeline sahip.
Gıpta Ofis'in halka arzı, kaynak elde etme, kurumsallaşma, şirket değerinin ortaya çıkması, tanınırlığın pekiştirilmesi, şeffaflık ve hesap verebilirlik ilkelerinin güçlendirilmesi gibi hedefler doğrultusunda gerçekleştiriliyor. Şirket, halka arz gelirlerini yurt içi üretim kapasitesi artırımı, işletme sermayesi finansmanı ve finansal borç ödemeleri için kullanmayı planlıyor.
Kaynaklar
https://twitter.com/solakogIu/status/1697866998879821985
https://twitter.com/BrankoPetruci/status/1698285214500364437
https://www.dunya.com/sirketler/halka-acilacak-gipta-abdde-yatirim-yapacak-haberi-703914